Применение фигуры голова и плечи в тех анализе

Анализ технического характера на фондовом рынке предполагает изучение фигур, образующихся на графиках. Их нужно не только увидеть, но и знать, что они означают, как торговать при появлении того или иного паттерна.

Сегодня я расскажу о том, как обращаться с фигурой голова и плечи в техническом анализе, а также с её перевернутым аналогом.

Замечаем и разбираемся

Прежде всего, давайте посмотрим, как выглядит этот паттерн.

По рисунку можно определить, что фигура образуется только на восходящем тренде, причем свидетельствует о том, что он завершается и скоро развернется. Название она получила из-за наличия трех вершин, центральная из которых выше, чем боковые. Её считают головой, а две остальные – плечами.

Как определить, что на графике образуется именно этот паттерн? Нужно знать его особенности. К ним относятся:

1. Расположение плеч примерно на одном уровне. То есть точки 2 и 4 будут находиться на одной почти горизонтальной прямой. Она называется линией шеи и является поддержкой. Такое идеальное расположение, конечно, возникает не всегда. Небольшие отклонения допускаются. Как правило, линия шеи при этом направляется вниз.
2. Уменьшение объема сделок в левом плече и точке 3. После образования головы объем начинает расти.

Теперь давайте разбираться, что происходит на рынке, когда образуется этот паттерн. Итак, цена растет, причем это должно занимать длительный промежуток времени. Тогда трейдеры делают вывод, что скоро этот процесс может остановиться.

Наступает момент, когда многие закрывают свои лонговые позиции, боясь упустить прибыль. Цена начинает снижаться, а объемы падать. Так появляется левое плечо. Но продают не все, применяя тактику выжидания.

Цена прекращает движение вниз, покупка актива возобновляется, и опять продолжается восходящий тренд. Но такое происходит недолго, потому что большинство все-таки закрывает длинные позиции.

Начинается снижение цены, достигающее сначала точки 4, открываются позиции шорт. Здесь у нас уже появилась голова. Сразу нисходящий тренд не пробивает линию шеи – он еще не набрал свою силу.

Трейдеры, которые не поняли, что произошел разворот, опять начинают покупать. Но таковых мало, поэтому цена поднимается незначительно и затем опять падает. Так появляется правое плечо.

После этого большинству уже понятно, что наступило время входить в рынок с короткими позициями. В результате объем растет, а цена стремительно падает. Что же делать, когда вы видите образование головы с плечами? Рассмотрим разные стратегии.

Конкретика торговли

Разберем технический анализ фигуры голова и плечи по рисунку.

Можно применить один из трех вариантов стратегии:

• Консервативную. Именно она изображена на картинке. Здесь самое главное – дождаться, пока полностью выстроится паттерн, и цена после пересечения линии шеи сделает еще раз небольшой откат. Входить в рынок следует в точке А (окончание отката, пересечение с прямой, называемой линией шеи). Стоп лосс здесь ставится выше неё, но ненамного.

Чтобы понять, где установить тейк профит, необходимо произвести измерение расстояния от головы (её вершины) до линии шеи. Его откладывают от точки входа, где и закрывают сделку.

Стратегия имеет наименьший риск, потому что нисходящий тренд фактически уже образовался. Однако часто бывает, что откат не происходит. Поэтому наиболее оптимальной является следующая стратегия.

• Классическую. В ней также фигура уже должна быть сформирована, но ждать отката не нужно. Открытие сделки производится в точке, когда прямая, идущая от пика правого плеча, пересекает линию шеи.

Стоповый ордер здесь ставится выше, чем расположена верхняя точка правого плеча. Тейк профит выставляется так же, как в консервативной стратегии.

• Агрессивную. Ею пользуются трейдеры, не боящиеся рисковать. Ведь здесь нужно идти в рынок еще до того, как полностью завершилось образование фигуры. Точкой входа является пик правого плеча. То есть нужно поймать момент, когда цена после головы пошла вверх и прекратила расти.

Риск заключается в том, что тренд может не развернуться, а продолжиться. Но в случае правильного определения фигуры, прибыль получится наибольшей из трех вариантов. Стоп лосс здесь нужно выставлять на уровне вершины головы.

Перевернутый аналог

Займемся техническим анализом перевернутой головы и плеч. Выглядит эта фигура вот так:

Как видите, она абсолютно такая же, как та, что мы рассматривали выше. Но есть важное отличие – образуется только на нисходящем тренде. Сигнализирует тоже о развороте направления.

Здесь, наоборот, цена всё время падает, затем немного поднимается и снижается окончательно. После образования правого плеча пробивается линия шеи, и тренд становится восходящим. В торговле используется одна из трех вышеприведенных стратегий.

Рекомендации

В завершение несколько маленьких советов тем, кто только начинает работу на рынке. Технический анализ фигуры голова и плечи не сложный, но требует спокойного подхода. Не нужно суетиться, когда вы предполагаете её появление. Просто подождите завершения формирования паттерна.

Помните, что при этом должен быть длительный тренд и таймфрейм также не короткий (хотя бы дневной). Лучше, если фигура будет выглядеть гармонично, то есть у неё четко видны плечи, голова. Тогда больше шансов, что действительно всё сработает.

Прежде чем практиковать её в конкретных сделках, сначала пробуйте делать виртуальный анализ. Если он будет подтверждаться, тогда входите в рынок. Желаю вам прибыльной торговли!

Об авторе

Игорь Кириллов

Инестиционный и финансовый консультант. Работал трейдером и финансовым советником в крупных компаниях. Инвестирую с 2008 года в фондовые рынки Европы, Америки, Азии, России.